CDMX — Este martes, la incertidumbre sobre la magnitud de un recorte de las tasas de interés por parte de la Reserva Federal mantiene en vilo a los operadores. Además, Amazon planea reducir el número de gestores que tiene, BlackRock revisa su negocio de crédito privado y Microsoft lanza una recompra de US$60.000 millones.

¿Qué se espera hoy? Los esperados datos de ventas minoristas en Estados Unidos, también se publicarán los inventarios empresariales y la producción industrial. Antes, conoceremos las expectativas de la encuesta ZEW de Alemania. El expresidente del BCE Mario Draghi se dirige al Parlamento Europeo y el CEO de JPMorgan Chase, Jamie Dimon, habla en Washington.

🇺🇸Incertidumbre sobre la Fed.

Los operadores de renta fija no han estado tan divididos sobre el resultado de una próxima decisión de la Reserva Federal desde antes de la gran crisis financiera de 2008. Los responsables políticos de la Fed comienzan su reunión de dos días este martes y los precios del mercado muestran que es un cara o cruz si optan por recortar las tasas de interés en un cuarto de punto, o dar el paso más inusual de bajarlos en medio punto.

Excluyendo el recorte de tasas de emergencia que la Fed aplicó en marzo de 2020 al inicio de la pandemia del Covid-19, se trata de la mayor cantidad de dudas en los mercados de swaps de tasas de interés para cualquier decisión programada del banco central estadounidense desde 2007, según datos recopilados por Bloomberg.

Y todavía hay margen para que cambien los precios: Los datos de ventas minoristas de agosto que se publicarán el martes aún podrían alterar el cálculo antes de la decisión programada de la Fed, que tendrá lugar el miércoles a las 14:00, hora de Washington.

🚀Impulso del crédito privado.

BlackRock (BLK) está revisando su negocio de crédito privado mientras la mayor gestora de activos del mundo se apresura a alcanzar a sus competidores en este mercado en auge. La empresa está creando una nueva división, Global Direct Lending, para cuya dirección ha nombrado a Stephan Caron, responsable del negocio europeo de deuda privada del mercado medio.

Jim Keenan, responsable mundial del negocio de deuda privada de BlackRock y veterano de la empresa durante dos décadas, dejará la empresa el año que viene, al igual que Raj Vig, codirector de capital privado estadounidense. Aunque BlackRock supervisa 10,6 billones de dólares, se sitúa fuera de los primeros puestos en los pujantes mercados de crédito privado y va a la zaga de empresas más pequeñas, como Apollo Global Management y Ares Management, que han dominado el mercado.

🔴Acuerdo Intel-Amazon.

Las acciones de Intel (INTC) están rebotando en las operaciones previas a la comercialización después de que la empresa dijera que fabricará chips de inteligencia artificial personalizados para AWS de Amazon.com (AMZN). Mientras tanto, pausará los proyectos de construcción en Polonia y Alemania durante unos dos años, dependiendo de la demanda del mercado.

Hablando de Amazon.com, su CEO, Andy Jassy, se está moviendo para reorganizar la empresa, recortando capas de gestión y ordenando a los empleados que vuelvan a la oficina cinco días a la semana a partir de enero. La reorganización se hace eco de lo que algunos veteranos de la empresa llevan años susurrando: cada vez es más difícil hacer las cosas en Amazon.

Cada una de las principales organizaciones de Amazon deberá aumentar la proporción de colaboradores individuales con respecto a los directivos en un 15% para finales de marzo de 2025, según Jassy.

💰Gran recompra.

Microsoft (MSFT) anunció un nuevo programa de recompra de acciones por valor de US$60.000 millones, igualando el mayor plan de recompra que el gigante del software haya emprendido nunca. También aumentará su dividendo trimestral un 10%. El grupo se ha beneficiado en los últimos años de la fiebre por los juegos de IA, infundiendo a su línea de productos la tecnología de su socio OpenAI.

Microsoft tenía US$75.500 millones en efectivo y equivalentes a 30 de junio, según datos recopilados por Bloomberg. El flujo de caja libre en el cuarto trimestre fiscal fue de US$23.300 millones, dijo la compañía con sede en Redmond, Washington, en julio, “un 18% más interanual reflejando mayores gastos de capital para apoyar nuestras ofertas de nube e IA”.

🇨🇴Rappi y su OPI.

Rappi Inc, una de las startups más valiosas de América Latina, espera estar lista para lanzar una oferta pública inicial en 12 meses, dijo el cofundador Simón Borrero en una conferencia de prensa.

La empresa colombiana, que ofrece servicios de entrega en nueve países, ha alcanzado ya niveles de beneficios que permiten a la dirección plantearse una salida a bolsa, con Nueva York como jurisdicción “probable”, dijo Borrero, quien añadió que en los últimos tres años sus ingresos se han duplicado.

“Estaremos listos en un año, pero no tenemos prisa”, dijo. “Ahora que somos rentables, estamos generando efectivo para poder invertir”.

Respaldada por SoftBank, Rappi, con sede en Bogotá, se ha expandido por toda la región desde su fundación en 2015 y alcanzó el punto de equilibrio por primera vez a finales de 2023. Sigue expandiéndose, invirtiendo dinero en México y Brasil tras la adquisición de un competidor. La empresa planea expandirse a América Central, añadió Borrero.

🔘Las bolsas ayer (16/09): Dow Jones Industrial (0,55%), S&P 500 (0,13%), Nasdaq (-0,52%), Stoxx 600 (-0,17%)

Fuente:Bloomberg Línea

CDMX — El peso mexicano pierde terreno frente al dólar la mañana del 17 de septiembre, en medio de la expectativa de la próxima decisión de política monetaria de la Reserva Federal (Fed), el banco central de Estados Unidos.

El tipo de cambio cotiza en $19.37 pesos mexicanos por dólar estadounidense en el mercado spot (Ciudad de México, 5:46), lo que representa una caída de la moneda de México de 0.76% respecto al cierre del lunes 16, cuando la paridad entre el peso y el dólar cerró el día cotizando en $19.22.

La caída del peso mexicano coincide con una contracción de 0.12% del Índice Dólar (Ciudad de México, 5:49), un indicador ponderado que mide el valor de la divisa de EE.UU. en comparación con un grupo de monedas.

En paralelo, los bonos y las acciones en EE.UU. están al alza antes de una reunión clave de la Fed, en la que se espera un posible recorte a la tasa de interés. Los inversionistas sopesan la magnitud del potencial cambio, de acuerdo con Bloomberg News.

El peso mexicano encabeza las pérdidas frente a las 16 mayores divisas seguidas por Bloomberg. En contraste, el dólar australiano y el dólar singapurense suben 0.16% (Ciudad de México, 5:58) frente al dólar.

El tipo de cambio cerró el lunes 16 de septiembre, un día feriado en México, en $19.22 pesos por unidad, una caída respecto al cierre del viernes 13 cuando se ubicó en $19.20 pesos. Durante la jornada de ayer, la divisa registró un máximo de $19.38 y un mínimo de $19.15.

En lo que va de este 2024, el peso mexicano, que destacó por su fortalecimiento durante los primeros meses del año, ha perdido 13.8% frente al dólar.

Este es el precio del dólar en los principales bancos del país en las primeras horas del martes 17 de septiembre, de acuerdo con la revisión realizada por Bloomberg Línea (Ciudad de México, 6:05 horas). Precio de venta:

Banco Azteca: $19.60 pesos
BBVA México: $19.87 pesos
Banorte: $19.50 pesos
Citibanamex: $19.72 pesos
Mientras que el Diario Oficial de la Federación (DOF) señala un tipo de cambio para hoy de $$19.2483 pesos mexicanos por dólar.

Fuente: Bloomberg